Новые консультации в системе ГАРАНТ Консалтинг

1. В соответствии с п. 1 ст. 34 Федерального закона от 14.11.2002 N 161-ФЗ "О государственных и муниципальных унитарных предприятиях" преобразование унитарного предприятия в открытое акционерное общество осуществляется в соответствии с законодательством о приватизации.
Согласно п. 1 ст. 37 Федерального закона от 21.12.2001 N 178-ФЗ "О приватизации государственного и муниципального имущества" (далее - Закон N 178-ФЗ) хозяйственное общество, созданное путем преобразования унитарного предприятия, с момента его государственной регистрации в едином государственном реестре юридических лиц становится правопреемником этого унитарного предприятия в соответствии с передаточным актом, со всеми изменениями состава и стоимости имущественного комплекса унитарного предприятия, произошедшими после принятия решения об условиях приватизации данного комплекса.
В числе прочих сведений передаточный акт должен содержать также расчет балансовой стоимости подлежащих приватизации активов унитарного предприятия и сведения о размере уставного капитала создаваемого хозяйственного общества (п. 1 ст. 11 Закона N 178-ФЗ). При этом размер уставного капитала признается равным стоимости подлежащих приватизации активов. Следовательно, размер уставного капитала создаваемого общества может быть равен размеру уставного фонда предприятия только в том случае, если стоимость подлежащих приватизации активов совпадает с величиной уставного фонда унитарного предприятия.
В свою очередь, стоимость активов унитарного предприятия определяется как сумма стоимости чистых активов унитарного предприятия, исчисленных по данным промежуточного бухгалтерского баланса, и стоимости земельных участков (определяемая в соответствии с п. 3 ст. 11 Закона N 178-ФЗ) за вычетом балансовой стоимости объектов, не подлежащих приватизации в составе имущественного комплекса унитарного предприятия (п. 2 ст. 11 Закона N 178-ФЗ).
Таким образом, формирование и оплата уставного капитала акционерного общества, создаваемого в результате приватизации, производятся путем передачи активов предприятия в собственность создаваемого общества, что подтверждается передаточным актом. Дополнительно отметим, что в случае создания открытого акционерного общества путем преобразования унитарного предприятия передаточный акт должен, помимо сведений о размере уставного капитала, содержать сведения о количестве и номинальной стоимости акций (п. 1 ст. 11 Закона N 178-ФЗ).
2. Поскольку уставный капитал ОАО разделен на акции (п. 1 ст. 96 ГК РФ, п. 1 ст. 2 Федерального закона от 26.12.1995 N 208-ФЗ "Об акционерных обществах"), его формирование сопровождается размещением акций. Процедура размещения акций при реорганизации осуществляется в порядке, предусмотренном Федеральным законом от 22.04.1996 N 39-ФЗ "О рынке ценных бумаг" и Стандартами эмиссии ценных бумаг и регистрации проспектов ценных бумаг (далее - Стандарты эмиссии), утвержденным приказом Федеральной службы по финансовым рынкам от 25.01.2007 N 07-4/пз-н.
Общая процедура эмиссии акций, согласно п. 1 ст. 19 Федерального закона "О рынке ценных бумаг", включает следующие этапы:
- принятие решения о размещении эмиссионных ценных бумаг;
- утверждение решения о выпуске эмиссионных ценных бумаг;
- государственную регистрацию выпуска эмиссионных ценных бумаг;
- размещение эмиссионных ценных бумаг;
- государственную регистрацию отчета об итогах выпуска эмиссионных ценных бумаг или представление в регистрирующий орган уведомления об итогах выпуска эмиссионных ценных бумаг.
При этом при реорганизации юридических лиц в форме преобразования размещение ценных бумаг предшествует государственной регистрации выпуска. А регистрация отчета об итогах выпуска осуществляется одновременно с государственной регистрации выпуска (п. 1 ст. 19 Федерального закона "О рынке ценных бумаг", пп. "а" п. 2.1.2 Стандартов эмиссии).
Рассмотрим каждый из этих этапов.

Принятие и утверждение решения, являющегося основанием для размещения ценных бумаг

Решение о выпуске ценных бумаг, размещаемых при преобразовании, утверждается соответствующим органом, осуществляющим полномочия собственника в отношении унитарного предприятия, на основании и в соответствии с решением о преобразовании (пп. 2.3.2, 8.1.1 Стандартов эмиссии). Если в уставе ОАО определены порядок и условия размещения объявленных акций определенной категории (типа), то порядок и условия размещения дополнительных акций этой категории (типа), определяемые решением об их размещении, должны соответствовать указанным положениям устава такого акционерного общества (п. 2.2.2 Стандартов эмиссии).
Решение о выпуске ценных бумаг, в соответствии с п. 2.3.5 Стандартов эмиссии, подписывается лицом, занимающим должность единоличного исполнительного органа эмитента, с указанием даты подписания и скрепляется печатью эмитента.

Размещение ценных бумаг

Размещение ценных бумаг юридического лица, созданного в результате преобразования, осуществляется в соответствии с решением о преобразовании в день государственной регистрации этого юридического лица, то есть в день внесения соответствующей записи в ЕГРЮЛ (п. 8.3.4 Стандартов эмиссии, п. 2 ст. 51, п. 4 ст. 57 ГК РФ). Размещение осуществляется путем приобретения акций муниципальным образованием (п. 8.9.1 Стандартов эмиссии), т.е. в результате размещения владельцем 100% акций станет собственник имущества унитарного предприятия.
Юридическое лицо, созданное в результате реорганизации, обязано в силу п. 8.3.7 Стандартов эмиссии сообщить регистратору, осуществляющему ведение реестра владельцев ценных бумаг реорганизованного юридического лица, о факте своей государственной регистрации в день внесения соответствующей записи в ЕГРЮЛ.
Поскольку число акционеров в образуемом обществе изначально не будет превышать 50 человек (фактически будет один акционер), то в соответствии с п. 3 ст. 44 Федерального закона "Об акционерных обществах" общество будет вправе само вести реестр акционеров.
Регистратор обязан внести записи о размещении ценных бумаг в реестр владельцев ценных бумаг в соответствии с п. 7.4.1 Положения о ведении реестра владельцев именных ценных бумаг, утвержденного постановлением Федеральной комиссии по рынку ценных бумаг от 02.10.1997 N 27.

Государственная регистрация выпуска ценных бумаг и отчета об итогах выпуска ценных бумаг

Государственная регистрация выпуска ценных бумаг и отчета об итогах выпуска осуществляется Федеральной службой по финансовым рынкам. Для государственной регистрации представляются документы, указанные в п.п. 2.4.2, 2.6.1, 2.6.4, 8.2.1, 8.2.2 Стандартов эмиссии, с учетом требований ст.ст. 20, 25 Федерального закона "О рынке ценных бумаг".
Документы на государственную регистрацию выпуска ценных бумаг и отчета об итогах выпуска должны быть представлены в регистрирующий орган в течение месяца с даты государственной регистрации юридического лица, созданного в результате преобразования (п. 1 ст. 25 Федерального закона "О рынке ценных бумаг", п. 8.2.6 Стандартов эмиссии).

Ответ подготовил:
Эксперт службы Правового консалтинга ГАРАНТ
Широков Сергей

Контроль качества ответа:
Рецензент службы Правового консалтинга ГАРАНТ
Александров Алексей

19 ноября 2012 г.

Материал подготовлен на основе индивидуальной письменной консультации, оказанной в рамках услуги Правовой консалтинг.